Gedik Yatırım’dan uluslararası piyasalar analizi

Gedik Yatırım’ın raporunda hafta ortasında FOMC para politikası beyanatında Fed’in 25 baz puanlık faiz indirimine rağmen projeksiyonların bankanın 2025’te faiz indirim hızını yavaşlatacağına işaret etmesi ile birlikte ABD borsalarının düşüş ivmesini sürdürdüğü aktarıldı. Raporda şöyle denildi:

“S&P 500 ve Nasdaq 100 sırasıyla yüzde 0,1 ve yüzde 0,5 düşüşle kapanırken, Dow 14 puan yükselişle on seanslık kayıp serisini sonlandırmayı başardı.

“Üçüncü çeyrek için nihai GSYİH tahmini yukarı revize edilerek yüzde 3,1 ile Fed’in para politikasını daha yavaş gevşetmesi için gerekçe sunarken, işsizlik başvuruları beklenenden daha fazla düştü. Piyasalar daha şahin Fed’in önümüzdeki yıl şirket karlılıkları üzerindeki potansiyel etkisini ölçmeye çalışırken, kamu hizmetleri, finans ve teknoloji şirketleri endekslerdeki düşüşün derinleşmesini sınırladı.  Nvidia (yüzde 1,7), Apple (yüzde 1) ve Amazon (yüzde 1,5) yükseldi. Buna karşılık, Micron hisseleri şirketin hayal kırıklığı yaratan rehberliği sonrasında yüzde 16,5 oranında değer kaybetti.

“PCE enflasyon verisini takip edeceğimiz haftanın son işlem gününde Asya seansında karışık seyir hakim. Bugün açıklanan Japonya’daki enflasyon verisine göre, ulusal çekirdek enflasyon yıllık bazda 2,3yüzde ’ten 2,7yüzde ’ye yükselerek, BoJ’un yeni yılda faiz artırımına gidebileceği beklentilerini destekledi. ABD endeks vadelileri PCE verisi öncesi satış ağırlıklı seyrederken, ABD 10 yıllık tahvil faizi 4,55yüzde  bölgesinde, Dolar endeksi ise Kasım 2022’den bu yana en yüksek seviyelere yakın seyrediyor.

“Bugün takip edeceğimiz ABD PCE enflasyon verisinde piyasa beklentisi manşet PCE’nin 2,3yüzde ’ten 2,5yüzde ’e yükselebileceği ve buna aylık PCE enflasyonunu 0,2yüzde  ile eşlik edeceği yönünde şekillenmiş olduğu görülüyor. Çekirdek PCE enflasyonun yıllık bazda 2,8yüzde ’den 2,9yüzde ’a çıkması beklenirken, aylık çekirdek PCE enflasyonu beklentisi ise 0,2yüzde .

“İngiltere Merkez Bankası Aralık 2024 toplantısında, ücret artışı ve enflasyon beklentilerinin yükselmesi ve bunun da enflasyonun devam etme riskini artırmasını gerekçe göstererek piyasa beklentileri doğrultusunda referans banka faiz oranını yüzde 4,75'te sabit bıraktı.

“Merkez bankası, para politikası kısıtlamalarını kaldırmaya yönelik kademeli bir yaklaşımın uygun olmaya devam ettiğini ve para politikasının, enflasyonun orta vadede yüzde 2 hedefine sürdürülebilir bir şekilde geri dönmesine yönelik riskler daha da ortadan kalkana kadar yeterince uzun süre kısıtlayıcı kalması gerektiğini vurguladı.

“İsveç Riksbank, beklentilere paralel şekilde Aralık toplantısında temel politika faizini 25 baz puan düşürerek yüzde 2,50'ye indirirken, hafta ortasında gerçekleşen FOMC beyanatında Fed’in faiz indirim hızında yavaşlamaya gideceğine işaret etmesi ile Avrupa borsaları ABD borsalarını takip ederek düşüş ivmesini korudu. STOXX 50 yüzde 1 düşüşle, Cuma günü üç haftanın en düşük seviyelerinde işlem görüyor. STOXX 600 ise Avrupa’da ikinci bir Trump yönetiminin olası etkisine ilişkin endişeler ortasında yüzde 0,9 düşüşle yaklaşık bir ayın en düşük seviyelerine geriledi.

Önemli şirket haberleri:

“Nike (NKE) hisseleri, şirketin kendi mali yılının ikinci çeyreğinde piyasa beklentisini aşmasına rağmen yüzde 4 oranında düştü. Şirket, yeni CEO Elliott Hill liderliğinde markasını yeniden canlandırmak için büyük adımlar attığını açıkladı. Bu adımlar arasında eski envanteri hızlı bir şekilde satmak, dijital varlığı güçlendirmek ve promosyon fiyatlarını sınırlamak yer alıyor. Ancak, bu stratejilerin zaman alacağı ve önemli yatırımlar gerektireceği belirtiliyor.(Olumsuz)

“United States Steel (X) hisseleri, şirketin zayıf talep ve fiyatlamayı gerekçe göstererek dördüncü çeyrek tahminini düşürmesinin ardından yüzde 4'ten fazla değer kaybetti. Çeyrek için düzeltilmiş EBITDA'nın önceki tahmin olan 225 milyon dolar ile 275 milyon doların altında yaklaşık 150 milyon dolar olması bekleniyor, hisse başına net karın konsensüs tahmini olan $0.28'in çok altında -$0.29 ile -$0.25 arasında olacağı tahmin ediliyor. CEO David Burritt, düşük çelik fiyatlarının ve Big River Steel'deki üretimle ilgili maliyetlerin yanı sıra, düşen satış fiyatlarının devam eden baskıyı artırdığını belirtti. (Olumsuz)

“FedEx (FDX) hisseleri, şirketin karışık bir görünüm sunduğu ikinci çeyrek sonuçlarına rağmen yüzde 9 oranında arttı. FedEx, yıllık gelir tahminini düşürürken, hisse başına kar (EPS) tahmini $19.00-$20.00 aralığına revize edildi, bu da önceki $20.00-$21.00 aralığının biraz altında. Şirket, FedEx Freight birimini bağımsız bir halka açık şirket olarak ayırma planlarını açıkladı. Bu adım, operasyonları sadeleştirerek verimliliği artırmayı hedefliyor. (Olumlu)”

SANAYİ HABER AJANSI

SAVUNMA GAZETESİ